Wie sicher sind unwiderrufliche Vertrauensgüter?

Eines der Hauptziele der Nachlassplanung ist es, Einkommens- und Nachlasssteuern zu minimieren und gleichzeitig den Wohlstand an die nächste Technology zu übertragen. Ein oft verwendetes Mittel, um dieses Ziel zu erreichen, ist der unwiderrufliche Belief, der übertragenes Eigentum aus dem Nachlass des Stipendiaten entfernt. Aber wie sicher sind unwiderrufliche Vertrauensgüter?

Wie Sie vielleicht wissen, erfordert das unwiderrufliche Vertrauen die vollständige Abgabe und Kontrolle über übertragene Vermögenswerte. Dies kann sich auf die Entscheidung eines Elternteils auswirken, beispielsweise das Erbe eines Kindes in ein Vertrauen zu bringen. Was ist, wenn der Begünstigte finanziell unverantwortlich ist oder sich scheiden lässt? Wird die unwiderrufliche Natur des Belief diese Vermögenswerte vor Gläubigern oder einem Ex-Ehepartner schützen?

Hier werden wir diese kritischen Fragen überprüfen, aber beginnen wir mit einigen Grundlagen.

Vertrauensgrundlagen

Bevor wir uns mit den Particulars befassen, definieren wir einige der grundlegenden Vertrauensdefinitionen:

• Unwiderrufliches Vertrauen: Der Zweck des Trusts wird von einem Anwalt im Vertrauensdokument umrissen. Einmal festgelegt, kann ein unwiderrufliches Vertrauen normalerweise nicht geändert werden. Sobald Vermögenswerte übertragen werden, wird der Belief zum Eigentümer des Vermögenswerts.

• Grantor: Diese Particular person überträgt das Eigentum an Eigentum an den Belief.

• Treuhänder: Der Treuhänder ist die Particular person oder das Unternehmen, die mit der Verwaltung der Immobilie im Belief und der Ausführung ihres Zwecks und ihrer Funktion beauftragt sind. Der Treuhänder hat eine Treuhandpflicht gegenüber dem Begünstigten (IES) des Trusts.

• Begünstigte: Der Begünstigte ist die Particular person, für die das Belief geschaffen wurde und der die Vertrauensleistungen erhalten.

Es ist wichtig zu beachten. Daher können Gerichte das Treuhanddokument verwenden, um zu bewerten, ob ein Begünstigter die Kontrolle über die Fondsverteilung hat. Wenn das Gericht feststellt, dass der Begünstigte dies tut nicht Kontrolle haben:

Andererseits schauen einige Gerichte aus darüber hinaus Dieses Drawback mit der Kontrolle. Diese und andere Faktoren im Design und der Sprache des Belief können dieses Drawback weiter erschweren.

Wer hat ein Recht auf das Geld?

Um die Komplexität der Vertrauensinterpretation zu veranschaulichen, schauen wir uns ein Beispiel an.

Jane wird älter und möchte ihren Nachlassplan in Ordnung. Sie hat 1 Million Greenback für ihren Sohn Jack vorgesehen, aber sie ist besorgt über Jacks baldige Ex-Frau. Jane möchte nicht, dass sie Zugang zu Jacks Erbe hat. Die State of affairs zu komplizieren ist die Tatsache, dass Jack Gambles und Jane dieses Geld vor potenziellen Gläubigern schützen möchte.

Jane überträgt 1 Million US -Greenback auf ein unwiderrufliches Vertrauen für Jack. Da das Belief das Vermögen besitzt, glaubt Jane, dass weder Jacks Ex-Ehepartner noch seine Gläubiger Zugang zum Geld haben werden.

Hier muss das Gericht feststellen, ob das Vertrauensvermögen in der Scheidung der Vermögenswerte berücksichtigt werden kann. Mehrere Gläubiger möchten auch Zugriff auf das Vermögen. Additionally, wer hat ein Recht auf das Geld?

Jane. Aus Janes Sicht haben weder Jacks bald zukünftige Ex-Ehepartner noch seine Gläubiger Anspruch auf das Geld.

• Dies conflict ihr Geld, das sie für einen bestimmten Zweck zur Arbeit machte.

• Jane hat das Geld in ein Vertrauen gebracht, anstatt es Jack direkt zu geben.

• Die Vermögenswerte waren nie in Jacks Besitz, daher sollten sie nicht als Scheidung oder Schulden als sein Eigentum angesehen werden.

Scheidung Ehepartner. Der geschiedene Ehepartner hat auch ein überzeugendes Argument dafür, warum die Vermögenswerte sollen berücksichtigt werden.

• Wenn das Vertrauensgeld das einzige umfangreiche Ehegut ist, könnte sie argumentieren, dass es truthful und gerecht ist, dieses Geld in der Scheidung zu berücksichtigen.

• Sie könnte auch argumentieren, dass Jacks Rechte im Rahmen des Trusts die Vermögenswerte berücksichtigen sollten.

Gläubiger. Hier konzentriert sich das Argument auf Kontrolle und Zugriff.

• Jacks Recht, Eigentum in bestimmten Abständen zu fordern, kann nach Ansicht des Gerichts stark genug sein, um Einbeziehung zu verdienen.

• Wenn der Treuhänder die obligatorischen Einkommensbestimmungen dazu zwingen, ein Einkommen an Jack zu verteilen, kann nur wenig Gläubigerschutz gewährt werden.

• Gläubiger können argumentieren, dass die Ernennungspflicht Jacks Eigentümerinteresse auf ein Niveau stärken, das das Vertrauensgüter erreichbar macht.

Wie man Vertrauensgüter schützt

Wie kann ein Stipendiat angesichts dieser Argumente das Risiko mildern, dass unerwünschte Parteien Zugang zu unwiderruflichen Vertrauensvermögen erhalten? Der Schutz dieser Vermögenswerte ist letztendlich die Verantwortung des Anwalts für Nachlassplanung. Das Wissen Ihrer Kunden über die folgenden Bestimmungen kann jedoch dazu beitragen, die Vermögenswerte zu schützen, die sie auf Erben übertragen möchten.

Ernennungsbefugnis. Diese Bestimmungen ermöglichen es dem Begünstigten, neue Begünstigte für seinen Anteil an den Vermögenswerten zu benennen. Je größer die Ernennungsbefugnisse sind, desto höher ist das Risiko, dass das Vertrauensvermögen ausgesetzt wird.

• Ernennungsbefugnisse können potenziell Vertrauensvermögen einem Scheidungsverfahren oder Gläubigern aussetzen.

• Die Gerichte unterscheiden sich darin, wie sie dieses Drawback betrachten, daher ist dies ein wichtiger Faktor für das Vertrauensdesign.

Begünstigter als Treuhänder. Es ist nicht ungewöhnlich, dass ein Grantor den Begünstigten als Treuhänder nennt. Auf diese Weise werden Vermögenswerte anfällig für Scheidungsvereinbarungen und Schuldensiedlungen.

• Wenn der Treuhänder nach eigenem Ermessen die Ausschüttung an den Begünstigten (sich selbst) verteilt, könnte es schwierig sein zu argumentieren, dass dies nicht ein direkter Besitz ist.

• Wenn die Absicht des Trusts darin besteht, eine Plattform für das Vermögensverwaltung zu erstellen, kann die Benennung des Begünstigten als Treuhänder sinnvoll sein.

• Der Stipendiat sollte verstehen, dass diese Struktur quick mit Sicherheit Vertrauensvermögen den gleichen Risiken wie diejenigen dem persönlichen Eigentum des Begünstigten aussetzen wird.

Kontrolle. In Caruso v. CarusoDie Beziehung des Begünstigten zu seinem Treuhänder (dem Wirtschaftsprüfer des Begünstigten) wurde berücksichtigt.

• Der Treuhänder hatte vollständige Ermessensbefugnis, Vermögenswerte an den Begünstigten zu verteilen.

• Der Begünstigte, der unter dem Belief keine Befugnisse hatte – conflict, dass Vertrauensvermögen nicht in seiner Scheidung berücksichtigt werden sollte.

• Der Gerichtshof stellte fest, dass der Buchhalter der „Ja -Mann“ des Begünstigten conflict und zu nahe conflict, um ein unabhängiges Urteil auszuüben.

Die Beziehung zwischen dem Treuhänder und dem Begünstigten kann eine Schwachstelle sein. Oft wird ein Familienmitglied oder ein Freund ausgewählt. Aber wenn diese Particular person dem Begünstigten zu nahe ist oder Probleme beim Handeln hat, ist sie möglicherweise nicht die beste Wahl.

Obligatorisches Einkommen. Es gibt unendliche Möglichkeiten, ein Vertrauen zu schreiben, abhängig von den Zielen des Stipendiaten.

• Zu den Trusts gehören häufig eine obligatorische Bestimmung, die den Treuhänder anweist, Einkommen und/oder Kapital an den Begünstigten zu zahlen.

• In einigen Fällen sind Treuhänder nach eigenem Ermessen, Einkommen und Kapital nach dem festbaren Normal (Gesundheit, Bildung, Wartung und Ausgaben) zu verteilen.

Einige staatliche Gerichte haben die obligatorische Einkommenszahlung als eheliche Vermögenswert angesehen, andere nicht. Wenn Vermögensschutz ein Drawback darstellt, sollte der Stipendior prüfen, ob eine obligatorische Einkommensoption die beste Wahl ist. Dem Treuhänder geben Diskretionär Die Befugnis zur Verteilung von Einkommen und Kapital kann eine bessere Choice für den Schutz des Vermögens sein.

Das Verständnis der Risiken ist die beste Vorbereitung

Als Finanzberater müssen Sie darauf achten, dass Sie bei der Entwicklung der Nachlasspläne Ihrer Kunden keine rechtlichen oder steuerlichen Beratung geben. Wenn Sie jedoch verstehen, wie Trusts funktionieren – und in welchen Risiken – können Sie Ihre Kunden mit geeigneten Fragen für ihre Anwälte vorbereiten. Und denken Sie daran: Genau wie Sie nicht in der Lage sind, Rechtsberatung zu geben, verstehen die meisten Anwälte das gesamte finanzielle Bild Ihres Kunden nicht. Die Kombination Ihres spezifischen Fachwissens kann einen enormen Wert erzielen und Ihren Kunden dabei helfen, ihre Nachlassplanungsziele zu erreichen und ihr Vermögen wie beabsichtigt zu übertragen.

Anmerkung des Herausgebers: Dieser Beitrag wurde ursprünglich im Mai 2015 veröffentlicht, wir haben ihn jedoch aktualisiert, um Ihnen relevantere und zeitnahe Informationen zu bringen.

Commonwealth Monetary Community® bietet keine rechtlichen oder steuerlichen Beratung. Sie sollten einen Rechts- oder Steuerberuf in Bezug auf Ihre individuelle State of affairs konsultieren.