Wie eine Beteiligungsstruktur Ihre sich weiterentwickelnde Praxis unterstützt

Bei der Planung des weiteren Wachstums Ihres Unternehmens sollten Sie zwei Fragen berücksichtigen:

Das Hinzufügen eines Affiliate Advisors kann langfristiges Wachstum vorantreiben Durch Skaleneffekte kann eine Überprüfung Ihres Geschäftsmodells – genauer gesagt, die Umstellung auf eine Eigenkapitalstruktur – die Bausteine ​​liefern, die Ihnen dabei helfen, gemeinsam mit diesen jungen Beratern ein nachhaltiges, dauerhaftes Unternehmen aufzubauen.

Im Gegensatz zum traditionelleren Einkommensmodell, bei dem die Companion durch das Eigentum an ihren individuellen Geschäftsbüchern einen Eat-What-You-Kill-Ansatz (EWYK) verfolgen, handelt es sich bei Beteiligungsstrukturen um hoch integrierte Unternehmen, bei denen das Unternehmen vertraglich alle Kundenbeziehungen besitzt. Diese Verschiebung des Eigentums an den Kundenbeziehungen hat tiefgreifende Auswirkungen auf die zukünftige Geschäftstätigkeit Ihres Unternehmens.

Sehen wir uns an, welche Vorteile es Ihrer Praxis und Ihren Beratern bietet, welche Herausforderungen dabei auf Sie zukommen und welche Schritte Sie unternehmen können, um den Übergang zu erleichtern.

Wie Eigenkapital Ihren Wachstumsplan unterstützt

Der größte Vorteil einer Eigenkapitalstruktur besteht darin, dass sie die Interessen aller auf zukünftiges Wachstum und Profitabilität ausrichtet. Berater arbeiten nicht mehr isoliert und konzentrieren sich auf das Beste für ihren Geschäftsbestand – alle arbeiten zusammen, um den Unternehmenswert zu steigern.

Dieser kollektive Fokus kann Ihnen helfen:

• Prime-Talente der nächsten Technology gewinnen und halten. Ich habe anekdotische Beweise dafür gesehen, dass Neueinsteiger in der Branche eine kollaborativere Geschäftsstruktur bevorzugen und manchmal vor dem EWYK-Modell zurückschrecken. Diese Berater interessieren sich für die Finanzplanung, bevorzugen aber eine Vergütungsstruktur, die nicht direkt an den Aufbau eines Auftragsbestands gebunden ist.

• Schaffen Sie einen Weg zum Eigentum für jüngere Berater. Potenziellen und aktuellen Mitarbeitern zu sagen, dass es einen Mechanismus gibt, mit dem sie sich am Unternehmen beteiligen können, ist ein starker Motivator. Und da Beteiligungsstrukturen es Ihnen ermöglichen, Anteile (oder Einheiten) des Unternehmens statt Kundenbeziehungen zu verkaufen, verläuft der Einstieg und Ausstieg von Partnern reibungsloser. Es ist auch möglich, im Laufe der Zeit kleine Teile des Unternehmens zu verkaufen, um den Einstieg wirtschaftlich machbarer zu machen.

• Steigern Sie den Unternehmenswert, während Sie Ihr Geschäft ausbauen. Da Berater im Einkommensmodell Eigentümer der zugrunde liegenden Vermögenswerte (d. h. Kundenbeziehungen) bleiben, verbleibt der Wert in diesen einzelnen Geschäftsbüchern. Der Wechsel zu einer Eigenkapitalstruktur ermöglicht Ihnen den Aufbau eines kollektiven Unternehmenswerts.

Herausforderungen, die Sie bewältigen müssen

Wenn es so vorteilhaft ist, warum hat dann nicht jeder eine Eigenkapitalstruktur übernommen? Hauptsächlich, weil es einen großen mentalen Wandel und viel Arbeit erfordert. Ein kollektiver Fokus bedeutet, ein gemeinsames Auftragsbuch zu haben. Manche Berater möchten vielleicht die Kontrolle über Systeme, Prozesse oder das Eigentum einzelner Kunden nicht aufgeben.

Hier sind einige weitere Dinge, die Sie berücksichtigen sollten:

• Wenn Klienten zum Unternehmen gehören und ein Berater beschließt, das Unternehmen zu verlassen, kann es für den Berater Einschränkungen hinsichtlich der Möglichkeit geben, Klienten mitzunehmen.

• Wenn Sie jüngere Berater einstellen, müssen Sie umfassender über die Kernkompetenzen erforderlich. Sie bilden sie nicht nur zu Beratern aus, sondern zu potenziellen zukünftigen Führungskräften und Nachfolgern des Unternehmens.

• Mit dem Wachstum Ihres Unternehmens steigt auch dessen Wert, was es für jüngere Berater schwieriger machen kann, sich einzukaufen.

• Es handelt sich dabei um eine Änderung der Finanzstruktur, die steuerliche Auswirkungen haben kann.

• Wenn Sie non-public Ausgaben über das Unternehmen abwickeln, müssen Sie Ihre geschäftlichen und privaten Finanzen trennen.

Nächste Schritte, wenn Sie bereit sind, loszulegen

Wenn die Einstellung jüngerer Berater Teil Ihres Wachstumsplans ist und Sie eine interne Nachfolge planen, werden die langfristigen Vorteile einer Beteiligung wahrscheinlich die Herausforderungen überwiegen. Sobald Ihr Group an Bord ist, sollten Sie Ihr Unternehmen als kollektive Einheit und nicht als isolierte Umgebung betrachten.

Befolgen Sie dann diese fünf Schritte, um voranzukommen (was auch bei der mentalen Umstellung hilfreich sein wird):

1. Schaffen Sie standardisierte Systeme. Um diese gemeinsame Imaginative and prescient zu fördern, sollten Sie in allen Geschäftsbereichen einheitlich vorgehen. Dies umfasst alles von der Kundenaufnahme und der Bearbeitung von Dokumenten bis hin zum Anlagemanagement und der Finanzplanung. Durch die Erstellung standardisierter Systeme stellen Sie sicher, dass jeder Kunde die gleiche Erfahrung macht, unabhängig davon, mit welchem ​​Berater er zusammenarbeitet.

2. Professionalisieren Sie Ihre Gewinn- und Verlustrechnung. Durch die Einführung professioneller Buchhaltungspraktiken innerhalb des Unternehmens können Sie das Finanzmanagement zentralisieren. Dies wird dazu beitragen, den Fokus des Unternehmens von der Umsatz- auf die Gewinn- und Verlustrechnung zu verlagern und Ihnen ein klareres Bild davon zu geben, was den Erfolg antreibt, sodass Sie mehr wie ein Unternehmer denken können. Dies wiederum wird das langfristige Wachstum des Unternehmens fördern. Darüber hinaus ist eine saubere Gewinn- und Verlustrechnung von entscheidender Bedeutung, da die Bewertung eines Beteiligungsunternehmens üblicherweise auf einer Vielfaches des Gewinns im Gegensatz zu Einnahmen.

3. Formalisieren Sie Ihr Beratervergütungssystem. Durch die Einführung einer transparenten Gehaltsstruktur weiß jeder, was er in Bezug auf Vergütung und Gewinnausschüttung erwarten kann.

4. Legen Sie Kriterien für die Partnerschaft fest. Dies soll einen Anreiz für neue Berater schaffen, indem es ihnen den Weg nach vorn aufzeigt und ihnen ermöglicht, den wirtschaftlichen Wert eines Einstiegs zu erkennen.

5. Konsultieren Sie Ihren Wirtschaftsprüfer und Anwalt. Sie helfen Ihnen, die beste Steuerstruktur für das Unternehmen zu finden und erstellen die notwendigen Unterlagen, um Ihre Governance-Struktur einzurichten. Hier besteht mehr Flexibilität, als Sie vielleicht denken. Berücksichtigen Sie daher beim Einrichten dieser Struktur die Ziele und Werte Ihres Unternehmens. Zum Beispiel:

6. Welche Artwork von Eigentum wünschen Sie? Manche Firmen halten an der Eigentümerschaft fest, als wäre sie der „ultimative Anreiz“ und beschränken die Zahl der Companion auf das Kernführungsteam. Andere bevorzugen eine breite und dünne Eigentümerstruktur, bei der viele Personen kleine Anteile am Unternehmen erwerben dürfen, oft nachdem sie eine bestimmte Amtszeit überschritten haben.

7. Wie definieren Sie Eigentum? Es ist möglich, entweder eine einzelne oder mehrere Partnerschaftsklassen zu erstellen, was sich auf die Entscheidungsfindung darüber auswirken kann, wer einen Platz am Tisch hat und wie abgestimmt wird.

8. Wie erfolgt der Purchase-In? Wenn eines Ihrer Ziele darin besteht, jüngeren Beratern den Einstieg zu erleichtern, sollten Sie interne Finanzierungsmöglichkeiten vorhanden, wie etwa die vollständige Strukturierung des ersten Purchase-Ins über die Gewinnausschüttung oder die Ermäßigung interner Einkäufe.

Affiliate Advisors und Eigenkapitalbeteiligungen: Der Schlüssel zum langfristigen Erfolg

Wenn Ihre zukünftigen Wachstumspläne die Einstellung eines Affiliate Advisors beinhalten (und das sollten Sie!), kann die Umstellung Ihres Geschäftsmodells auf eine Eigenkapitalstruktur dazu beitragen, Ihr Unternehmen und neue Berater langfristig erfolgreich zu positionieren. Dies hilft Ihnen nicht nur dabei, Prime-Talente anzuziehen, sondern sollte Ihnen auch dabei helfen, diese Berater zu halten, während sie sich zu den nächsten Führungskräften Ihres Unternehmens entwickeln.

Wenn alle die Richtung einhellig akzeptieren, in die sich das Unternehmen entwickeln soll, sind der Entwicklung keine Grenzen gesetzt.

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Egal, ob Sie gerade erst anfangen oder Ihre Praxis auf die nächste Ebene bringen möchten: Ein klarer Wachstumsplan ist von entscheidender Bedeutung.

Commonwealth Monetary Community® bietet keine Rechts- oder Steuerberatung an. Sie sollten bezüglich Ihrer individuellen State of affairs einen Rechts- oder Steuerberater konsultieren.

Anmerkung der Redaktion: Dieser Beitrag wurde ursprünglich im August 2022 veröffentlicht, aber wir haben ihn aktualisiert, um Ihnen relevantere und aktuellere Informationen zu liefern.