Ein Leser fragt:
Warum sollte ein Finanzberater einen Kunden empfehlen, ein Boot zu kaufen? Ist das nicht verantwortungslos?
Diese Frage conflict eine Antwort auf ein Section aus einer kürzlich durchgeführten Episode von Fragen Sie die Verbindung. Jemand erzielte einen erheblichen Gewinn, der in Palantir -Aktien investierte und fragte, was mit dem Erlös zu tun hatte.
Die Frage conflict investiert: Sollte ich das Geld reiten lassen oder in etwas anderes investieren? Nur um alle Basen abzudecken, fragte ich mich, ob diese Gewinne für etwas anderes verwendet werden könnten – vielleicht für einen Urlaub oder die Anzahlung auf einem Haus oder einem Boot oder etwas außerhalb der Märkte.
Fred Schwed schrieb den besten Finanzbuch -Titel aller Zeiten, die genannt werden Wo sind die Yachten der Kunden. Diese Geschichte aus dem Buch ist der Ursprung des Titels:
William R. Travers segelte in den Hafen in Newport und sah viele schöne Yachten am Anker am sonnigen Wasser.
„Wessen Boot ist das?“ fragte er.
„Es gehört so und so, dem großen Wall Road-Dealer.“
„Wessen Yacht ist so groß?“
„Es gehört zu so und so, einem weiteren großen Wall Road-Dealer.“
Und wessen ist diese große Dampfyacht quick so groß wie ein Ozeanliner? '
„Es gehört dem größten aller Wall Road-Makler und Banker, so und so.“
Travers sah sich die verschiedenen Yachten an, fragte sie und bekam immer die gleiche Antwort. Endlich mit seinem üblichen Stottern fragte er: „Wo sind die Yachten der Kunden?“
Es waren keine Kunden Yachten zu sehen.
Die Idee ist natürlich, dass Mitarbeiter der Wall Road reich werden, nicht die Kunden. Jason Zweig erzählte einmal einen Witz, der so geht:
Ich habe zwei Kinder durch Harvard durch Handelsoptionen gestellt. Leider waren sie die Kinder meines Maklers.
Jeder in der Finanzbranche versucht nicht, seine Kunden abzureißen, aber Sie haben die Idee.
Interessanterweise ist es eine der größten Rollen für einen Finanzberater für einen Finanzberater heute.
David Blanchett und Michael Finke haben kürzlich a veröffentlicht Forschungspapier Bei den Ausgabengewohnheiten in den Ruhestand. Verheiratete Haushalte 65 und mehr verbrachten durchschnittlich nur 2,1% ihrer Einsparungen in einem bestimmten Jahr. Die Anleger nutzen gerne alle aus ihrem Portfolio erzielten Einnahmen, zögern jedoch, ihren Hauptbetrag auszugeben. Der mittlere Rentner verbringt weit unter ihrer Kapazität, um aufgrund ihrer finanziellen Vermögenswerte auszugeben:
Der Übergang vom Sparen und Investieren zu Ausgaben und Konsum ist eine psychologische Hürde, die im Ruhestand schwer zu überwinden ist.
Als ich beigetreten bin Ritholtz Wealth AdministrationAnwesend Kris Venne Ich erklärte mir, dass sich einer seiner größten Jobs als Finanzberater darauf konzentrierte, ihren Kunden zu helfen, die Früchte ihrer Arbeit zu genießen – dieses Ferienhaus zu kaufen, diese Familienreise zu machen, das Cabrio zu kaufen, ein Boot zu kaufen usw.
Ich habe ihm nicht wirklich geglaubt, bis ich es aus erster Hand in Kundenbesprechungen erlebt habe. Es gibt größere Probleme in der Welt, aber so viele Diskussionen drehen sich um die Sorgen, Geld angesichts aller im Ruhestand verbundenen Unsicherheiten auszugeben.
Unsere Berater erstellen mit Kunden umfassende Finanzpläne, sodass sie die Zahlen betreiben, wenn sie versuchen, diese Träume Wirklichkeit werden zu lassen. Sie können nicht einfach mit Hingabe verbringen und hoffen, dass die Dinge funktionieren. Wenn die Zahlen funktionieren, lieben wir es, Bilder von Kunden zu sehen, die ihr Wohlstand genießen.
Geld des Geldes ist es, es auszugeben.
Der Punkt der verzögerten Befriedigung ist eine eventuelle Befriedigung in der Zukunft. Für einen Finanzberater ist es nicht verantwortungslos, seinen Kunden zu empfehlen, ein Boot zu kaufen, wenn dies eines ihrer finanziellen Ziele ist.
Ich habe den Witz gehört, den Boot übersetzt, um ein weiteres Tausend auszubrechen. Es kann teuer sein, ein Boot zu kaufen, es im Winter aufzubewahren, Gasoline zu kaufen und in der Saison zu docken. Es ist nicht billig.
Wir wurden vor ein paar Jahren zu einer Bootsfamilie. Es ist auch eine schöne Artwork, Erinnerungen aufzubauen, mit Freunden und Familie abzuhängen und Zeit außerhalb von Bildschirmen zu verbringen. Es ist eine Investition in Erfahrungen.
Ich sage nicht, dass jeder Kunde des Vermögens Administration ein Boot braucht. Es ist sicherlich nicht jedermanns Sache.
Sie müssen definieren, was Ihnen wichtig ist, und Geld für diese Bereiche ausgeben. Für diejenigen, die einen psychologischen Block für Geld ausgeben, kann ein objektiver Dritter Ihnen helfen, Ihren Vermögen im Kontext des Finanzplanungsprozesses zu genießen.
Es gibt Opportunitätskosten, wenn Sie nicht genug für die Zukunft und Opportunitätskosten investieren, wenn Sie die Gegenwart nicht genießen.
Ein gutes Leben dreht sich alles um das Gleichgewicht.
Manchmal bedeutet dieser Restbetrag, Geld auszugeben. Die Zukunft wird niemandem versprochen und Sie können sie nicht mitnehmen.
Blair Duquesnay Begleitete sich diese Woche zu mir zu Ask the Compound, um diese Frage zu besprechen:
https://www.youtube.com/watch?v=cuf1xwbpays
Wir haben auch Fragen darüber beantwortet, wann Ihre Vermögenszuweisung während einer Korrektur geändert werden soll, warum die Wall Road bei Preiszielen so schlimm ist, die wirtschaftlichen Auswirkungen von Zöllen und ein 401K -Darlehen zur Finanzierung einer Anzahlung.
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10 Großartige Linien von Wo sind die Yachten der Kunden?
