Benötigt Ihr Kunde noch eine ILIT?

Nach dem Gesetz über Steuersenkungen und Arbeitsplätze von 2017 stieg die Befreiung von Bundessteuer von 5,49 Mio. USD auf 11,4 Mio. USD professional Einzelperson (im Jahr 2019). Dieser Schub bedeutet, dass ein verheiratetes Paar erstaunliche 22,8 Millionen US -Greenback von der Nachlasssteuer ausschließen kann!

Diese dramatische Änderung hat jedoch auch viele Kunden dazu veranlasst, sich zu fragen, ob sie noch eine benötigen unwiderruflicher Lebensversicherungsversicherung (ILIT) Wenn ihr Nachlass unter dieser Befreiung bewertet wird. Die Antwort ist. . . es kommt darauf an. Hier untersuchen wir die Faktoren, die feststellen können, ob Kunden noch eine ILIT benötigen, und wir werden auch die Fragen eintauchen, die Sie stellen sollten, um Ihren Kunden zu helfen, die Wahl zu treffen, die am besten mit ihren Nachlassplanungszielen übereinstimmt.

Was tippt die Skala an

Beginnen Sie mit den Hauptfaktoren, um Ihren Kunden zu beurteilen, ob sie noch eine ILIT benötigen.

Gesetzgebung. Es ist wichtig zu beachten nicht dauerhaft. Sofern die Gesetze ab 2026 nicht geändert werden, werden die Befreiungen der Nachlasssteuer den Sonnenuntergang und die vor dem Steuersenkungen und des Arbeitsplatzgesetzes vorhandenen Beträge zurückkehren. Wenn Ihr Kunde zuvor einen Nachlasssteuer benötigte, könnte dieser Bedarf bereits 2026 zurückkehren. Die anhaltende Frage ist natürlich das, was bei den Nachlasssteuergesetzen im Jahr 2026 und darüber hinaus stattfinden wird.

Landesgutssteuer. Einige Staaten haben eine separate Nachlasssteuer, was bedeutet, dass eine Steuer je nach Größe des Nachlasses fällig sein kann. Diese Steuer gilt für Kunden, die in Connecticut, dem Distrikt Columbia, Hawaii, Illinois, Maine, Maryland, Massachusetts, Minnesota, New York, Oregon, Rhode Island, Vermont und Washington, leben. Die staatlichen Nachlasssteuersätze variieren zwischen 12 und 20 Prozent, und die staatlichen Ausnahmen liegen zwischen 1 Mio. USD auf 5,6 Mio. USD. Ein Nachlass im Wert von 10 Millionen US -Greenback beispielsweise ist von der Bundes nachlässigen Steuern befreit, könnte jedoch einer staatlichen Nachlasssteuer unterliegen.

Nachlasswachstum. Die Wertschätzung von Vermögenswerten in einem Nachlass hat das Potenzial, einen zukünftigen Nachlasssteuerbedarf zu generieren. Güter, die sich schnell im Immobilien oder Eigentum an einem wachsenden Geschäftsinteresse beinhalten, sind einem Risiko für einen steigenden Nachlasssteuerbedarf ausgesetzt. Daher sollte eine Überprüfung der Zusammensetzung von Vermögenswerten im Nachlass Ihres Kunden durchgeführt werden.

Die Vorteile. Trusts bieten eine Vielzahl von Vorteilen wie Vermögenswert und Gläubigerschutz sowohl für denjenigen, der das Vermögen als auch die Begünstigten schenkte. Wenn der Klient minderjährige Kinder als Begünstigte hat, kann ein ILIT helfen, verwaltet zu werden und Schützen Sie das Vermögen im Namen dieser Kinder. Ilits vermeiden auch die Kosten und die Unannehmlichkeiten von Nachlass. Anstelle von Geschenken an einen Begünstigten, der nicht finanziell versiert ist, kann der Treuhänder eines ILIT die Mittel verantwortungsbewusst verwalten, um zukünftige Leistungen für den Begünstigten zu schützen.

Vererbungsausgleich und Liquidität. Lebensversicherungen können bei der Equalisierung der Vererbung helfen und in schwierigen Zeiten die erforderliche Liquidität liefern. Oft halten Güter illiquide Vermögenswerte oder Vermögenswerte, die schwer zu teilen sind (z. B. Immobilien oder Geschäftsinteressen). Die durch Lebensversicherung bereitgestellte Liquidität kann dazu beitragen, die Vererbung der Begünstigten auszugleichen, indem sie den Begünstigten, die nicht in das Geschäft beteiligt sind, Bargeld zur Verfügung stellen. Mit Immobilien und anderen illiquiden Vermögenswerten könnte der Kunde einem Begünstigten und Bargeld von der Lebensversicherung zu einem anderen Eigentum zur Verfügung stellen. Dies verringert die Möglichkeit, das Eigentum verkaufen zu müssen, um die Erbschaft unter mehreren Begünstigten zu teilen. In den Down -Märkten kann die Lebensversicherung in den Down -Märkten, anstatt die Immobilie zu verkaufen, um die Nachlasssteuern zu zahlen oder sie auf die Erbschaft zu trennen, Liquidität zum richtigen Zeitpunkt bereitstellen.

Geschenke. Wenn Vermögenswerte in ein unwiderrufliches Vertrauen verziert sind, verwenden Kunden im Allgemeinen jährliche Ausschlüsse oder einen Teil ihrer lebenslangen Geschenksteuerbefreiung, um die Geschenksteuer zu mildern oder zu beseitigen. In ordnungsgemäß strukturierten unwiderruflichen Trusts gehören diese Vermögenswerte nicht mehr zum Kunden und sind nicht mehr für die Nachlasssteuer zählbar. Daher würde die Beendigung eines ILIT zur Verteilung von Vermögenswerten an die Begünstigten führen, anstatt Vermögenswerte an den Kunden zurückzugeben.

Die hier aufgeführten Faktoren können als Framework verwendet werden, um Ihre Gespräche mit Kunden zu leiten, wenn sie diskutieren, ob sie noch eine ILIT benötigen. Aber um einen tieferen Tauchgang zu machen, müssen Sie alle Fakten haben.

Der tiefere Tauchgang

Wie Sie wissen, hat jeder Kunde unterschiedliche Ziele, und die Ermittlung der Notwendigkeit (oder nicht) für eine ILIT muss die folgenden Fragen stellen.

Zukünftige Gesetzgebung

• Sind Sie sich bewusst, dass die Befreiung der Nachlasssteuer ab 2026 zu einem niedrigeren Betrag zurückkehren kann? Wie bequem sind Sie mit diesem Risiko?

• Welchen Nachlasssteuersatz und für welchen Nachlasssteuersatz und welchen Befreiung möchten Sie planen?

Finanziell

• Was ist Ihr aktuelles Nettowert? Wie viel schätzen Sie, dass Ihr Nettovermögen in 5 Jahren, 10 Jahren, 20 Jahren, 30 Jahren oder 40 Jahren wächst?

• Welche Vermögenswerte sind im Nachlass enthalten? Besitzen Sie schnell Eigentum? Enthält das Nachlass illiquide Vermögenswerte?

• Besitzen Sie ein wachsendes Geschäft?

• In welchem ​​Zustand wohnen Sie? Gibt es eine anwendbare staatliche Nachlasssteuer?

Familie und Begünstigte

• Welche Familiendynamik ist wichtig zu berücksichtigen?

• Wie viele Begünstigte sind Teil des Vererbung? Was sind ihre Altersgruppen? Sind eine der minderjährigen Kinder der Begünstigten?

• Gibt es illiquide Vermögenswerte, die zwischen mehreren Begünstigten aufgeteilt werden müssen?

• Sind die Begünstigten verantwortlich? Können sie selbst gute finanzielle Entscheidungen treffen?

• Was ist Ihre Familiengeschichte der Langlebigkeit? Wie sehen Sie Ihre eigene Langlebigkeit?

Was ist, wenn eine ILIT nicht mehr notwendig ist?

Sobald Sie die richtigen Fragen gestellt und die entsprechenden Antworten aufgedeckt haben, kann Ihr Kunde entscheiden, dass ein ILIT keinen Sinn mehr macht. Was nun? In Zusammenarbeit mit einem Anwalt hat Ihr Kunde die Möglichkeit, eine ILIT zu ändern oder zu beenden.

Änderung. Unter bestimmten Umständen kann ein Vertrauen innerhalb seiner Bedingungen und in Einklang mit den staatlichen Gesetzen geändert oder geändert werden, um die gewünschten Ergebnisse besser zu erzielen. Hier ist eine allgemein diskutierte Strategie das Vertrauensdekantieren. Wenn das staatliche Gesetz zu einer Vertrauensbeschaffung zulässt, kann ein Vertrauen in einen anderen Vertrauen mit aktualisierten Bedingungen für die aktuellen Umstände in einen weiteren Vertrauen gegossen werden.

Beendigung. Ein unwiderrufliches Vertrauen kann im Allgemeinen nicht gekündigt werden. Unter bestimmten Umständen kann jedoch eine ILIT mit Unterstützung eines Anwalts gekündigt werden. Einige Staaten verlangen eine gerichtliche Intervention, um eine ILIT zu beenden. Andere Staaten haben Gesetze, die eine Kündigung ermöglichen, wenn alle Parteien – der Stipendiat, alle Begünstigten und der Treuhänder – agree.

Was ist mit der Lebensversicherung?

Vor der Liquidierung und Verteilung von Vermögenswerten in einer ILIT sollte die Entscheidung mit einem Anwalt analysiert werden, um sicherzustellen, dass der Treuhänder seine Treuhandverantwortung gegenüber den Begünstigten weiterhin entspricht. Die Analyse sollte eine Überprüfung bestehender Lebensversicherungspolicen in der ILIT enthalten. Der Treuhänder muss den Lebensunterhalt mit Lebensversicherungen, die Strukturstruktur und die zukünftigen Prämien bewerten, die zur Aufrechterhaltung der Richtlinien erforderlich sind, um festzustellen, ob die Richtlinien aufbewahrt, die Richtlinie abgehalten werden oder die Richtlinie verfallen. Die Überprüfung des Alters und der Gesundheit der Versicherten in der Richtlinie wird hilfreich sein, um die erwartete Langlebigkeit und die Lebenserwartung zu projizieren, um zu entscheiden, ob es sinnvoll ist, den potenziellen Todesvorteil aufzugeben. Wenn der Barwert größer als die Kostenbasis in der Richtlinie ist, wird ein steuerpflichtiger Gewinn erzielt, wenn die Richtlinie abgegeben wird.

Natürlich könnte es Gründe geben, warum der Kunde die Richtlinie beibehalten möchte. Wenn der Versicherte in der Richtlinie seit Ausgabe der Richtlinie gesundheitliche Bedenken hatte, wird dies seine Fähigkeit einschränken, eine neue Police zu einem ähnlichen Versicherungsrating oder überhaupt zu erhalten. Ältere Richtlinien, die im jüngeren Alter mit bevorzugten Gesundheitsbewertungen ausgegeben wurden, haben im Allgemeinen geringere Prämienanforderungen und sind wünschenswert zu erhalten. Wenn der Versicherte andere Versicherungsbedürfnisse entweder persönlich oder geschäftlich vorhanden ist, sollten Sie die bestehenden Police aus einer ILIT übertragen oder verkaufen, um diesen Bedarf zu erfüllen. Mit ILITs, die eine Befugnis zum Ersetzen von Vermögenswerten enthalten, könnte die Richtlinie durch ein Vermögenswert des äquivalenten Wertes aus dem ILIT ersetzt werden.

Entscheidungen, Entscheidungen

Dies sind nur einige der Möglichkeiten, die Sie berücksichtigen sollten, wenn Sie Ihren Kunden helfen, Entscheidungen darüber zu treffen, ob sie noch eine ILIT benötigen. Wir wissen, dass die Zukunft der Nachlasssteuersätze und Ausnahmen ungewiss ist. Abhängig von der Familiendynamik, Merkmale der im Nachlass des Kunden enthaltenen Vermögenswerte und den Bedürfnissen des Kunden können jedoch weiterhin von Vorteil sein. Wie immer, bevor sie Entscheidungen treffen, besteht eine bewährte Verfahren darin, dass Kunden die Einzelheiten ihrer Scenario mit ihrem Rechtsberater überprüfen.

Commonwealth Monetary Community® bietet keine Rechts- oder Steuerberatung an.